クラウドサービスを利益に結びつけるのに苦戦する企業が多い中、MicrosoftはOpenAIの成功したAI技術を取り入れることで際立っています。
例えば、TikTokの場合です。内部の財務文書によると、2022年3月時点でByteDanceのTikTokは、Microsoftを通じてアクセスしたOpenAIのAIモデルサービスに毎月約2000万ドルを支出していました。この多額の支出は、Microsoftのその部門の総収入のほぼ25%を占めていました。当時、Microsoftのこの事業からの年間収益は10億ドル、毎月約8300万ドルに達すると予測されていました。
しかし、この成功の背後にはリスクがあります。それは顧客集中のリスクです。MicrosoftはTikTokとの仕事でAIを利用していますが、TikTokも独自のAI関連計画を立てています。特に、ByteDanceは対話や画像を生成できるソフトウェアを開発したいと考えています。これにより、TikTokのAIがMicrosoftのAIを超える可能性があり、Microsoftのクラウドビジネスの収益成長に悪影響を与えるかもしれません。
このリスクを軽減するため、MicrosoftはWalmartや金融ソフトウェア提供者のIntuitなど、より多くの企業クライアントを引き付けようとしています。これらの企業は、Microsoftを通じてOpenAIのモデルにアクセスするために毎月数百万ドルを支払っています。Intuitにとって、このサブスクリプションは希望の兆しであり、同社は以前Amazonからサーバーをレンタルしていました。
また、MicrosoftはAIを様々な方法で利用することで、多角化戦略を採っています。彼らのクラウドサービスはAzure OpenAIだけでなく、Copilotというサービスもあり、これを通じて既存のOffice 365などの企業ソフトウェア顧客にAIを活用した書き物、コーディング、要約機能を提供しています。3ヶ月前、CEOのSatya NadellaはCopilotのサブスクリプション数が倍増したと述べ、その主要な購入者には金融サービスが含まれていると述べました。
MicrosoftのAIの成功は、TikTokのような大規模な顧客によってもたらされています。これにより、同社はGoogle、Amazon、Oracleなどの競合他社から顧客を引き離すことにも成功しています。例えば、TikTokは最初はこれらの企業のクラウドサービスを利用していましたが、現在ではMicrosoftのクラウド技術にお金を使っています。
さらに、Intuitは以前Amazonからサーバーを借りていました。この会社は、顧客のデータに基づいて財務アドバイスを提供するための一連のAI機能を開発しました。IntuitのCEO、Sasan Goodarziによれば、昨年9月以来、2400万人以上がこの機能を利用しています。同社は次の会計年度に「この分野への投資を加速させる」意向を示しています。
Walmartは、MicrosoftのAzure OpenAIサービスの最長期顧客の一つであり、この技術を大規模に活用して顧客にショッピングの提案を行っています。また、アブダビのMicrosoftの顧客であるG42は、毎月数百万ドルをAzure OpenAIサービスに費やしており、中東のお客様向けのAIを作成するためにOpenAIとの提携を発表しました。
しかし、いくつかの不確実性も存在します。WalmartやTikTokがこの技術を自社のAIモデルを改善するために使用しているかどうかは不明です。もしそうなら、技術が成熟するとともにMicrosoftの製品に対する支出が減少する可能性があります。OpenAIはその技術を競争するAIモデルの作成に使用することを禁止していますが、多くの顧客がこれを行っており、OpenAIもこの慣行を容認しているようです。
昨年の報告によると、ByteDanceは自社のAIモデルをトレーニングするためにOpenAIのGPT-4モデルを使用し、チャットボットが生成したテキスト断片を自社モデルに取り入れていました。ByteDanceはこれに対し、「非常に限定的に」OpenAIのアプローチを利用していると述べました。
Microsoftは高い顧客集中リスクを軽減するために、顧客基盤と収入源を増やそうとしています。OpenAIのAI技術から多大な恩恵を受けているMicrosoftですが、TikTokのような大規模なクライアントに大きく依存しているため、市場の期待に応えるためにはさらに多くの大口顧客を引き付けて維持する必要があります。同社はOpenAIの技術とデータセンターサーバーに数十億ドルを投資し、これらの投資がいつか報われることを期待しています。
Microsoftの財務報告書は火曜日に公開されました。それによると、第2四半期のクラウド収益が29％増加しましたが、市場の予想を下回りました。その後、Microsoftの株価は7％以上下落し、Amazon、Datadog、Snowflakeなどの他のテック株にも影響を与えました。それにもかかわらず、Microsoftは楽観的であり、来年のAzureの収益増加を予測しています。
さらに、Microsoftは企業に直接AIモデルからの収益の一部を販売しており、今年の数字は予想外にもAzureのOpenAIサービスを上回りました。Microsoftはまた、OpenAIにサーバーを貸し出して、スタートアップがChatGPTを運用し、関連技術を開発することを可能にすることで、年間数十億ドルの収益を上げていますが、この分野での利益率は高くありません。
